PRODUKTY ESG W IPOPEMA TFI

Czym jest ryzyko dla zrównoważonego rozwoju?

Ryzyko dla zrównoważonego rozwoju oznacza sytuację lub warunki środowiskowe, społeczne, związane z zarządzaniem, które, jeżeli wystąpią, mogłyby mieć, rzeczywisty lub potencjalny, istotny, negatywny wpływ na wartość inwestycji.

Kwalifikacja produktów wg aspektów ESG

Podstawą procesu inwestycyjnego jest wielowymiarowa analiza Emitentów, która poza aspektami finansowymi uwzględnia również liczne czynniki niefinansowe, związane z charakterem prowadzonej działalności. W tym procesie Towarzystwo dąży do pełnego uwzględnienia aspektów środowiskowych (environmental), społecznych (social) oraz związanych z ładem korporacyjnym (governance), określanych skrótem „ESG”, tj.:

• Aspekt Środowiskowy – kryterium oceny określające, w jaki sposób Emitent lub Projekt posiada możliwość kontrolowania lub identyfikowania - bezpośredniego i pośredniego - wpływu swojej działalności na środowisko.

• Aspekt Społeczny – kryterium oceny określające, poprzez zmierzenie, w jaki sposób Emitent lub Projekt posiada możliwość kontrolowania lub identyfikowania – bezpośredniego lub pośredniego – wpływu na społeczeństwo, a co za tym idzie, w jaki sposób definiuje strategię rozwoju kapitału ludzkiego, opierając się na zasobach ludzkich Emitenta, jak również aspekcie związanym z prawami człowieka.

• Aspekt związany z Zarządzaniem – kryterium oceny weryfikujące, co do zasady, zdolność Emitenta do zapewnienia podstaw dla skutecznych ram nadzoru korporacyjnego, które gwarantują realizację długoterminowych celów – w tym wartości Emitenta w długim okresie czasu.

Od 1 sierpnia 2022 r. Towarzystwo uwzględnia we wszystkich zarządzanych Funduszach i Portfelach ryzyko dla równoważnego rozwoju, odpowiednio przyporządkowane i mierzone z uwzględnieniem polityki inwestycyjnej oraz strategii inwestycyjnej danego produktu, jak też klasy i jakości aktywów.

Uwzględnianie ryzyka dla zrównoważonego rozwoju w Towarzystwie składa się z następujących głównych podprocesów:

1. przygotowania i przeszkolenia pracowników Towarzystwa w zakresie uwzględniania w bieżących działaniach ryzyka dla zrównoważonego rozwoju w procesie inwestycyjnym, operacyjnym, obsługi Emitentów i Projektów;
2. bieżącego ewidencjonowania i monitorowania sytuacji Emitentów i Projektów pod względem ryzyka dla zrównoważonego rozwoju przez zespoły zarządzające oraz zespół ryzyka;
3. przeprowadzania okresowej ankiety oceny ryzyka dla zrównoważonego rozwoju z uwzględnieniem specyfiki danego produktu Towarzystwa, klasy oraz jakości aktywów wobec wszystkich Emitentów lub Projektów;
4. dokonania oceny pod względem narażenia na ryzyko dla zrównoważonego rozwoju każdego z Emitentów i Projektów oraz pod względem specyfiki danego produktu Towarzystwa;
5. określenia działania w przypadku nadania wyższego niż nieistotne stopnia ryzyka dla zrównoważonego rozwoju;
6. prowadzenia rozmów z Emitentem, na podstawie posiadanych praw korporacyjnych i umownych, wyjaśniania i konsultacji wątpliwości bezpośrednio z Emitentem;

W przypadku produktów jasnozielonych, Towarzystwo uwzględnia główne niekorzystne skutki decyzji inwestycyjnych w drodze analizy niefinansowych aspektów działalności określonych szczegółowo strategią inwestycyjną funduszu - w oparciu o dostępne dane dotyczące Emitentów.

W przypadku pozostałych produktów i usług, Towarzystwo nie bierze pod uwagę głównych niekorzystnych skutków decyzji inwestycyjnych.

1. Filar świadomego zarządzania produktami z uwzględnieniem aspektów ESG.

Towarzystwo analizuje Emitentów pod kątem uwzględniania w ich działalności aspektów ESG oraz ryzyka dla zrównoważonego rozwoju. Analiza ta jest następnie włączana do procesu oceny inwestycyjnej lokaty w strukturze portfela danego produktu. Towarzystwo na bieżąco monitoruje również, pod względem ryzyka dla zrównoważonego rozwoju, Emitentów będących częścią portfeli inwestycyjnych Funduszy, a także reaguje na zmieniające się otoczenie i status Emitentów będących częścią portfeli inwestycyjnych Funduszy.

2. Filar organizacyjny

Do celów wsparcia organizacyjnego zarządzania produktami z uwzględnieniem aspektów ESG Towarzystwo powołało Komitet ds. ESG, który zajmuje się koordynacją i zarządzaniem ryzykiem dotyczącym procesu zrównoważonego inwestowania w Towarzystwie, monitorowaniem tego procesu i aktualizacją kierunków rozwoju, a także weryfikacją produktów Towarzystwa pod względem wypełnienia kryteriów Polityki odpowiedzialnego inwestowania.

W Towarzystwie działa również Oficer ds. ESG, który monitoruje zmiany otoczenia regulacyjnego w obszarze zrównoważonego rozwoju, na bieżąco wspiera pracowników Towarzystwa w realizacji Polityki odpowiedzialnego inwestowania oraz ich szkolenie, koordynuje współpracę poszczególnych jednostek zaangażowanych w proces, oraz aktualizuje Listę wykluczeń inwestycyjnych.

Towarzystwo angażuje się ponadto w działania Emitentów zgodnie z „Polityką stosowania środków nadzoru korporacyjnego przez IPOPEMA Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A.”. Szczegółowe zasady wykonywania prawa głosu przez fundusze zarządzane przez Towarzystwo ujęte są w „Polityce zaangażowania w IPOPEMA Towarzystwie Funduszy Inwestycyjnych S.A.”.